民生证券保荐近岸蛋白IPO项目质量评级B级 上市首年业绩“大变脸” 弃购率高达6.72%
(一)公司基本情况
全称:苏州近岸蛋白质科技股份有限公司
简称:近岸蛋白
代码:688137.SH
IPO申报日期:2021年12月29日
上市日期:2022年09月29日
上市板块:科创板
所属行业:研究和试验发展(证监会行业2012年版)
IPO保荐机构:民生证券
保荐代表人:王璐,黄立超
IPO承销商:民生证券股份有限公司
IPO律师:北京德恒律师事务所
IPO审计机构:容诚会计师事务所(特殊普通合伙)
(二)执业评价情况
(1)信披情况
明确指出招股说明书多处存在未按照规定披露情形,且指出优化细节:控股股东资产、净利润等相关信息需按规披露;会计政策、会计估计相关信息披露针对性不强;技术先进性和市场地位的信息披露内容横向比较不充分,技术信息披露内容冗余;部分信息披露内容与公司产品无直接关联或前后矛盾。被要求全面梳理“重大事项提示”各项内容,突出重大性,增强针对性,强化风险导向,删除针对性不强的表述,按重要性进行排序。
(2)监管处罚情况:不扣分
(3)舆论监督:不扣分
(4)上市周期:不扣分
2022年度已上市A股企业从申报到上市的平均天数为403.6天, 近岸蛋白的上市周期是275天,低于整体均值。
(5)是否多次申报:不属于,不扣分
(6)发行费用及发行费用率
近岸蛋白承销保荐佣金率为5.28%,高于整体平均数5.19%。
(7)上市首日表现
股票首日破发,跌幅28.89%。
(8)上市三个月表现
上市三个月股价跌28.16%。
(9)发行市盈率
近岸蛋白的发行市盈率为50.06倍,行业均数49.04倍,公司低于行业2%。
(10)实际募资比例
预计募资16.21亿元,实际募资18.63亿元,超募比例为14.94%。
(11)上市后短期业绩表现
2022年,公司营业利润较上一年度同比下降40.73%,归母净利润较上一年度同比下降39.32%。
(12)弃购比例与包销比例
弃购率6.72%。
(三)总得分情况
近岸蛋白IPO项目总得分为80分,分类B级。 影响近岸蛋白评分的负面因素是:公司信披质量待提高,发行费用率较高,股票首日破发,上市三个月表现较差,上市后第一个会计年度营业利润大幅下滑,弃购率高。这综合表明,公司短期内业绩较差,或不被市场看好,建议投资者关注该事项。